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ABILITY
全球资产配置
用资产与相关性管理波动:把风险拆开,避免单一市场的极端冲击,把收益来源做成“组合”。
配置原则
· 先定风险预算,再谈收益目标
· 用相关性降低组合波动
· 以再平衡控制回撤
· 分散地域与币种暴露
执行工具
· 核心/卫星结构
· 再平衡区间与触发条件
· 风险资产与避险资产对冲
· 现金与流动性管理
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